Analiza financiară pe baza bilanțului

Pentru a putea identifica starea de echilibru la nivelul societatii S.C. TERMOCOD S.R.L. CODLEA. este necesara analiza patrimoniala. In aceasta analiza se incearca evidentierea raportului dintre activele si pasivele pe termen lung si scurt.

Bilantul financiar corespunzator incheierii exercitiului pe anul 2007

ACTIV

Indicatori Inceputul perioadei Sfarsitul perioadei

A. Active imobilizate

Imobilizari necorporale 0 0

Imobilizari corporale 19645 17318

Imobilizari financiare 0 0

Active imobilizate total 19645 17318

B. Active circulante

Stocuri 19851 29095

Creante 35846 20927

Investitii fin pe t.scurt 0 0

Casa si conturi la banci 4232 8620

Active circulante total 59929 58642

C. Cheltuieli in avans 0 0

Total ACTIV 79574 75960

PASIV

Indicatori Inceputul perioadei Sfarsitul perioadei

Capital propriu 200 200

Provizioane 0 0

Venituri in avans 0 0

Rezerve 5807 5807

Dat pe o per>1 an 0 0

Capitaluri permanente 20142 20662

Dat pe o per<1an 53425 49291

Total PASIV 79574 75960

1. SITUATIA NETA

Se calculeaza ca diferenta intre: ACTIVUL TOTAL si DATORII TOTALE

Nr. Crt. Indicator Inceputul Sfarsitul

perioadei perioadei

1. Total Activ 79574 75960

2. Datorii Totale 53425 49291

Datorii pe termen lung 0 0

Datorii pe termen scurt 53425 49291

3. Situatia neta (1 - 2 ) 26149 26669

4. Variatia situatiei nete ( D - C ) = 26669-26149=520

Rezultatele obtinute in cele 2 perioade de timp pentru S.N., reda averea neta a actionarilor, respectiv activul neangajat in datorii. Situatia neta pozitivă si crescatoare reflecta o gestiune economică sănătoasă. Cresterea situatiei nete marchează, de fapt, atingerea obiectivului major al gestiunii financiare, si anume maximizarea valorii întreprinderii, respectiv a valorii capitalurilor proprii.

2. FONDUL DE RULMENT

Este expresia echilibrului financiar pe termen lung si a contributiei acestuia la realizarea echilibrului finantarii pe termen scurt. Exista modalitatea de a determina fondul de rulment caracteristica sistemului financiar anglo-saxon, si se calculeaza prin relatia:

ACTIV CIRCULANT - DATORII PE TERMEN SCURT

Nr. Crt. Indicator Inceputul Sfarsitul

perioadei perioadei

1. Activ circulant 59929 58642

2. Datorii pe termen scurt 53425 49291

3. Fondul de rulment financiar (1-2) 6504 9351

4. Variatia F.R.F. = 9351 - 6504 = 2847

Pe intreaga perioada analizata, fondul de rulment este pozitiva si inregistreaza o crestere.

Ceea ce putem intelege din valorile pozitive ale FRF, este ca societatea TERMOCOD dispune de un fond de rezerva din care poate finanta deficitele ce pot aparea intre alocarile si resursele de finantat pe termen scurt.

III. ANALIZA FINANCIARA PE BAZA CONTULUI DE PROFIT SI PIERDERE

Indicatorii utilizati in analiza pe baza contului de rezultate, soldurile intermediare de gestiune, ofera informatii cu privire la profitabilitatea firmei pe diverse paliere.